Проверяют не бренд приложения, а юридическое лицо, его ИНН/ОГРН, точную функцию и статус на дату действия. Один банк может одновременно выступать брокером, депозитарием, эмитентом облигации и агентом страховщика. Право вести банковские операции не заменяет брокерскую лицензию; совпадение бренда не объединяет долги разных компаний группы.
Карта обязанностей
| Участник | Основная функция и граница |
|---|---|
| Брокер | Совершает сделки по поручению и за счёт клиента; отвечает за собственные обязанности допуска, информации, исполнения и учёта, но не автоматически за платежеспособность эмитента |
| Дилер | Совершает предусмотренные законом сделки от своего имени и за свой счёт, объявляя условия; важно, продаёт ли он собственную позицию, а не исполняет поручение клиента |
| Инвестиционный советник | Предоставляет индивидуальную рекомендацию по договору и профилю; необходимы единый реестр Банка России и соблюдение специальных требований, а не просто визитка «консультант» |
| Доверительный управляющий | Сам выбирает допустимые действия в пределах договора и профиля; лицензия на управление ценными бумагами отличается от лицензии УК фондов |
| УК ПИФ | Управляет обособленным имуществом фонда по правилам и Закону № 156-ФЗ; приобретение пая не равно передаче своего портфеля в индивидуальное ДУ |
| Депозитарий | Учитывает права и их переход по счетам депо; сам по себе не приобретает собственность на учтённые клиентские бумаги |
| Специализированный депозитарий | Выполняет установленные законом учётные и контрольные функции в отношении фондов и иных специальных активов; не гарантирует рыночную цену |
| Регистратор | Ведёт реестр владельцев у эмитента; может видеть на лицевом счёте номинального держателя, а не каждого его клиента |
| Номинальный держатель | Учётная роль лица, на счёте которого отражены бумаги, принадлежащие другим; владение записью номинального счёта не делает его собственником |
| Эмитент | Несёт обязательства по бумаге и раскрытию; для денежного долга по облигации его роль отличается от роли брокера-продавца |
| Организатор торговли | Организует заключение сделок по правилам; нужна лицензия биржи либо торговой системы по Закону № 325-ФЗ |
| Клиринговая организация и центральный контрагент | Определяет подлежащие исполнению обязательства и проводит клиринг; центральный контрагент становится стороной соответствующих сделок при установленном допуске |
| Представитель владельцев облигаций | Защищает интересы владельцев в предусмотренных законом пределах; не становится вместо эмитента должником по номиналу |
Для профессиональных видов деятельности исходны статьи 3–8 и 39 Закона № 39-ФЗ; советник действует в специальном реестровом режиме статей 6.1–6.2. Правила допуска организаторов торговли и клиринга находятся в отдельных законах. Подробная ответственность УК, спецдепозитария, оценщика и агента раскрыта в главе о ПИФ.
Проверка допуска, приостановления и подмены
Через официальный раздел реестров Банка России найдите лицо по идентификатору, сохраните карточку и дату проверки, виды разрешённой деятельности, статус и решения об ограничении или аннулировании. Для события в прошлом нужна история допуска: действующая сегодня запись не доказывает статус в день сделки. Сверьте адрес сайта, получателя платежа, реквизиты договора и полномочия лица, подписывающего документы. Скриншот лицензии, присланный менеджером, не заменяет первичную реестровую запись.
Если сведения не сходятся, сначала сохраните договор, переписку, платёжные реквизиты, домен и подлинные контакты участника из официального источника. Проверка через независимый контакт позволяет установить, уполномочен ли названный представитель. При подмене бренда может оказаться, что лицензированный брокер вообще не заключал договор: тогда требование к нему нельзя строить только на использовании его логотипа. Уголовная квалификация и розыск похищенного составляют отдельный маршрут.
Аннулирование лицензии не превращает любое требование в уже возникшее банкротное. Нужно открыть конкретное решение регулятора, установить сроки прекращения деятельности, возврата денег и перевода бумаг, собрать остатки и подать распоряжения. Если возврат невозможен, устанавливают, имеется ли актив в наличии либо остаётся денежное требование; глава об активах показывает дальнейшее разграничение.
Для проверки работы самого брокера, депозитария, управляющего или советника используйте маршрут профучастника: он связывает роль участника с этапами работы и подтверждающими документами.
Кто становится ответчиком
Постройте цепочку «обязанность — нарушение — первичный документ — потеря». Для сбоя заявки это брокер; для ошибочной записи — соответствующее лицо, ведущее учёт; для невыплаченного купона прежде всего исследуются эмитент и платёжная цепочка. Совмещение функций может означать несколько обязанностей одного ответчика, но не снимает необходимость доказать каждую. Жалоба регулятору проверяет деятельность участника; она не присуждает клиенту убытки.
Судебная практика
Определение судьи ВС РФ от 07.08.2017 № 305-ЭС17-9603 по делу А40-131986/2016 касается требования клиента «Энергокапитала» вернуть акции либо их стоимость с НРД и НКЦ. Клиент ссылался на незаконное списание его имущества по чужим долгам. Суды установили конкретную цепочку номинального держания и клиринга, обязанности непосредственного депозитария клиента и отсутствие доказанного противоправного действия выбранных ответчиков; в иске отказали. Судья ВС отказала в передаче жалобы, а не разрешила дело коллегиально.
Акт полезен как предупреждение против выбора самого крупного узла цепочки ответчиком без доказанной обязанности. Он не даёт НРД, клиринговой организации или верхнему депозитарию общего иммунитета и не легализует использование клиентского имущества по чужим обязательствам. Прямого нового акта ВС/КС о проверке реестрового допуска по правилам сентября 2026 ограниченный поиск не выявил.